Projeção com aportes mensais, IR e inflação
Rentabilidade bruta e IR regressivo aplicado em cada aporte. A inflação mostra o valor em poder de compra de hoje.
Como projetar investimentos
O patrimônio cresce por dois motores: o que você aporta e os juros sobre o saldo. A taxa anual é convertida em mensal por juros compostos, e cada aporte rende a partir do mês seguinte. O mecanismo é o mesmo da calculadora de juros compostos.
Exemplo: R$ 1.000 iniciais e R$ 500 por mês a 12% ao ano por 24 meses. Bruto R$ 14.659,69, IR R$ 302,56, líquido R$ 14.357,13. Com IPCA de 4,58% ao ano, o poder de compra equivale a R$ 13.127,15 de hoje.
Imposto e inflação
O IR regressivo incide sobre o rendimento: 22,5% até 180 dias, 20% de 181 a 360, 17,5% de 361 a 720 e 15% acima de 720 dias. LCI, LCA e poupança são isentas para pessoa física (Lei 11.033/2004).
A inflação corrói o poder de compra. O IPCA acumulado em 12 meses até setembro de 2026 foi de 4,58% (IBGE, via Banco Central, série 13522). Um rendimento nominal de 13,65% ao ano, descontado o IPCA, rende cerca de 8,7% reais ao ano antes do IR.
| Aplicação | Referência (06/11/2026) | IR para pessoa física |
|---|---|---|
| Poupança | 0,6703% ao mês (8,35% ao ano) | Isenta |
| CDB 100% do CDI | CDI de 13,65% ao ano | Regressivo, 22,5% a 15% |
| LCI e LCA | Percentual do CDI definido pelo emissor | Isentas |
Compare cada opção em páginas próprias: CDI, CDB e poupança. O Tesouro Direto também paga IR regressivo sobre o rendimento, mas tem a taxa de custódia da B3 e três títulos (Selic, Prefixado e IPCA+), por isso pede um simulador de Tesouro Direto próprio. Esta calculadora de investimentos serve para a projeção geral com a taxa que você informar.
Erros comuns na simulação
- Ignorar o IR e a inflação: o saldo bruto nominal superestima o ganho real.
- Supor taxa constante por décadas: Selic e CDI mudam com o ciclo de juros.
- Comparar rentabilidade bruta de aplicações com e sem IR.
- Esquecer a reserva de emergência antes de assumir prazos longos ou risco.
- Usar rentabilidade passada de renda variável como projeção. A calculadora serve para renda fixa com taxa informada.
Perguntas frequentes
Como calcular investimentos com aportes mensais?
Use Saldo = Valor × (1 + i)ⁿ + Aporte × [(1 + i)ⁿ − 1] ÷ i, com i mensal. Na calculadora, informe valor inicial, aporte, taxa e prazo.
Quanto rende R$ 500 por mês investidos?
Em 24 meses a 12% ao ano, com R$ 1.000 iniciais, o saldo líquido é de R$ 14.357,13 para R$ 13.000 investidos. O resultado muda com taxa e prazo.
Como descontar a inflação do investimento?
Divida o saldo por (1 + inflação anual) elevado a anos. A aba Projeção mostra o valor em poder de compra de hoje com o IPCA de 4,58% ao ano (12 meses até setembro de 2026).
Quanto investir por mês para juntar R$ 100 mil?
Em 10 anos a 12% ao ano, são cerca de R$ 450,59 por mês, antes do IR. Use a aba Quanto investir por mês para outros prazos.
Qual rende mais: poupança, CDB ou LCI?
Com a Selic em 13,75%, CDB e LCI superam a poupança. Para R$ 10.000 e R$ 500 por mês em 24 meses, resultam R$ 25.714,26 (CDB 100% do CDI), R$ 26.019,83 (LCI de 90%) e R$ 24.711,38 (poupança).
Posso usar para investimentos em CDI?
Sim. Informe a taxa do CDI como rentabilidade bruta ou use o campo de % do CDI na aba Comparar cenários, e veja o detalhe na calculadora de CDI.
Fontes e revisão
- Banco Central do Brasil, SGS 195, 226, 432, 4389 e 13522, consulta em 06/11/2026
- Lei 11.033/2004 (IR regressivo; isenção de LCI e LCA)
- Lei 12.703/2012 (poupança)